能够准确度量风险的指标包括()A. 标准差B. 离散系数C. 概率D. 期望报酬率

风险度量的核心在于衡量投资收益的不确定性。本题需识别哪些指标能直接反映风险大小。关键点在于：

1. 标准差：反映收益波动程度，数值越大风险越高；
2. 离散系数：标准化后的标准差，便于比较不同期望收益下的风险；
3. 概率和期望报酬率仅描述收益的可能性或平均水平，无法直接度量风险。

选项分析

A. 标准差

• 定义：衡量收益的离散程度，计算公式为 $\sigma = \sqrt{\sum (R_i - \mu)^2 p_i}$，其中 $R_i$ 为可能收益，$\mu$ 为期望收益，$p_i$ 为对应概率。
• 作用：标准差越大，收益波动越大，风险越高。

B. 离散系数

• 定义：标准差与期望收益的比值，即 $\frac{\sigma}{\mu}$。
• 作用：消除期望收益差异的影响，用于比较不同投资的风险。

C. 概率

• 定义：描述某事件发生的可能性，但单独概率无法反映收益波动，需结合其他指标（如概率分布）才能间接分析风险。

D. 期望报酬率

• 定义：加权平均收益，反映预期收益水平，与风险无直接关系。